余額寶掀起的網(wǎng)絡(luò)金融浪潮，在幾個(gè)月里將傳統(tǒng)銀行沖擊得手忙腳亂。互聯(lián)網(wǎng)公司紛紛跟進(jìn)，傳統(tǒng)銀行卻自顧不暇，優(yōu)劣對(duì)比已十分明顯。去年，銀行業(yè)高管們還認(rèn)為，“余額寶”們還不成氣候，但沒想到，“狼”已經(jīng)殺到跟前了。

    眼下，在我國(guó)掀起的網(wǎng)絡(luò)金融浪潮，正無情地沖擊著傳統(tǒng)的儲(chǔ)蓄信貸銀行，人們都在爭(zhēng)先恐后地買入以余額寶為代表的線上貨幣基金產(chǎn)品，導(dǎo)致銀行存款大規(guī)模流失。

    央行2月15日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，1月份人民幣存款減少9402億元。有媒體人士指責(zé)余額寶是“金融寄生蟲”，說它“綁架公眾利益”、“操縱市場(chǎng)”，其存在和發(fā)展將“影響國(guó)家金融秩序”，要求“取締”余額寶等貨幣基金理財(cái)產(chǎn)品。

    另?yè)?jù)報(bào)道，一位未透露姓名的銀行高管表示：“儲(chǔ)蓄流失的壓力非常大，已經(jīng)失控。我們別無選擇，只能全力回?fù)簟?rdquo;

    一場(chǎng)新的“貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)”就這樣打響了。

    為應(yīng)對(duì)“余額寶”們的沖擊，銀行業(yè)各種招數(shù)正在使出。人們都知道，我國(guó)3個(gè)月至5年定期存款的基準(zhǔn)利率水平在2.6%至4.7%之間。自2012年6月以來，商業(yè)銀行獲準(zhǔn)將利率在官方基準(zhǔn)水平上額外上浮10%。盡管這樣，國(guó)有銀行通常遵照央行制定的指引，一般都將儲(chǔ)蓄利率設(shè)在低于上限的水平。

    然而，馬云余額寶的現(xiàn)出，使得銀行不得不將央行的指引拋到一邊，上調(diào)儲(chǔ)蓄利率。工農(nóng)中建交五大國(guó)有商業(yè)銀行，已經(jīng)被迫將儲(chǔ)蓄利率上調(diào)至央行設(shè)定的政策上限，以期留住儲(chǔ)戶資金。

    不過，國(guó)有商業(yè)銀行的儲(chǔ)蓄利率相對(duì)于貨幣市場(chǎng)基金所能提供的收益率來說，依然缺乏吸引力，因?yàn)楹笳咄ǔ８哂?%。

    余額寶在不到7個(gè)月的時(shí)間里使其資金管理方——天弘基金管理有限公司成為中國(guó)最大的基金公司。來自天弘基金的數(shù)據(jù)顯示，截至1月15日，余額寶的資產(chǎn)規(guī)模超過了人民幣2500億元，已超越華夏基金管理有限公司，而后者曾連續(xù)7年蟬聯(lián)中國(guó)第一大基金管理公司。

    對(duì)此，互聯(lián)網(wǎng)公司紛紛跟進(jìn)，百度去年10月推出了一款類似的產(chǎn)品，騰訊之后也加入到這股浪潮中來，線上的競(jìng)爭(zhēng)正變得愈加激烈。同時(shí)，多家銀行也推出了類似的貨幣基金理財(cái)“寶”，如工商銀行的“天天益”、平安銀行的“平安盈”、交通銀行的“快溢通”，中國(guó)銀行的“活期寶”和民生銀行的“如意寶”也即將面市。工商銀行還使出狠招，規(guī)定儲(chǔ)戶每月向支付寶轉(zhuǎn)賬的金額不得超過5萬元，借此抗衡“余額寶”們。

    然而，余額寶及其他互聯(lián)網(wǎng)貨幣市場(chǎng)基金之所以能夠從傳統(tǒng)銀行存款及線下理財(cái)產(chǎn)品中吸收資金，除了誘人的高回報(bào)外，還有一個(gè)重要原因，就在于“余額寶”們?cè)试S投資者任何時(shí)候贖回，而不是一次就鎖定他們的資金好幾個(gè)月，甚至更長(zhǎng)時(shí)間。余額寶與支付寶的完美結(jié)合，也使得購(gòu)入該產(chǎn)品更為簡(jiǎn)單方便。

    這一切都表明，一場(chǎng)新的金融革命已經(jīng)開始，一場(chǎng)新的“貨幣戰(zhàn)爭(zhēng)”已經(jīng)打響。傳統(tǒng)銀行正面臨著前所未有的沖擊與挑戰(zhàn)。筆者曾在《馬云叫板銀行的四大本錢》（《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》2013年11月4日）中透露，銀行業(yè)都在研究馬云現(xiàn)象。幾天之后，銀行業(yè)協(xié)會(huì)舉辦了一次網(wǎng)絡(luò)金融研討會(huì)，銀行業(yè)的高管們依然相信余額寶不會(huì)對(duì)傳統(tǒng)銀行構(gòu)成威脅，在他們眼里，“狼”不會(huì)來，原因是他們認(rèn)為網(wǎng)絡(luò)金融在西方發(fā)達(dá)國(guó)家沒有形成氣候，在中國(guó)同樣也不會(huì)形成氣候。

    然而沒想到，“狼”這么快就來了。